年内连续三次的加息对于楼市中的开发商、房产持有者以及贷款购房者的持有成本、还贷压力提出进一步挑战，尤其在楼市调控效果逐步显现的基础上起到促进作用，将使得房地产市场的调控更加深入。

    加息后现象

    提前还贷比例增多

    “我从6月15号到建行申请的提前还贷，才知道现在‘还钱’都需要预约，而我需要等到7月24日建行才受理我的提前还贷手续”。也许是在持续加息背景下选择提前还贷的人太多，一下子需要一个多月的预约时间令贷款人周先生有些意外。许多市民认为，加息当然意味着要多支付利息，贷款人每月支出较之前有所增加，贷款成本的加大让不少人开始考虑提前还贷。

    最近一次加息就在上周，央行决定自2011年7月7日起上调金融机构人民币存贷款基准利率。金融机构一年期存贷款基准利率分别上调0.25个百分点，这是央行今年以来第三次加息，也是自去年10月20日开始央行使用加息工具、市场进入加息通道以来的第五次利率调整。至此，5年期以上房贷利率继2008年10月以来再度上涨至7%以上。

    对此，诸多业内研究机构观点一致，认为本次利率调整是针对目前宏观经济中出现的CPI高涨、通货膨胀压力增大等问题而出台的货币调控政策。同时，年内连续三次的加息也对于楼市中的开发商、房产持有者以及贷款购房者的持有成本、还贷压力提出进一步挑战，尤其在楼市调控效果逐步显现的基础上起到促进作用，这将使得房地产市场的调控更加深入。

    加息后账面

    贷款50万月供增加300元

    根据我爱我家对历年来利率变化的统计资料显示，本次加息后5年期以上房贷基准利率将达7.05%。这是自2008年10月以来经过连续2次降息和5次加息等7次利率变化之后5年期以上房贷利率再次站上7%的高位。

    以等额本息贷款50万元、20年还清、基准利率计算，与近来连续五次加息前(2010年10月20日)相比，本次加息之后购房者月还款额将由之前的3565元增加至3892元左右，增加了327余元，同时20年还款总额将增加78000余元。

    加息影响力

    促进楼市调控深化

    对于楼市来说，加息将直接使得开发商资金链进一步紧缩、提高房屋持有者的持有成本、增加贷款购房者的月供压力。在今年楼市“限贷”、“限购”等多项严厉的宏观调控政策基础上，连续的加息对于不论对于开发商、房屋业主还是购房者来说，无疑是雪上加霜。

    首先，对于开发商来说，“双率”的调整将使其原有的融资渠道再次受限，尤其部分现金流吃紧、资金链紧绷且目前销售状况并不理想的商品房项目会采用“以价换量”的销售策略；

    其次，对于房产投资人来说，尤其是通过低首付、高比例贷款购买并持有多套房屋的业主来说，加息无疑增加了其房产的持有成本；

    最后，对于自住型贷款购房者而言，加息将大大增加月供压力。根据我爱我家二手房买卖业务的成交分析显示，近70%的二手房购房者需要通过贷款购房，加息无疑将加重这部分尚未入市的自住型购房者的观望情绪而暂缓入市。

    业内分析认为，今年以来连续六次存款准备金率的上调及三次加息，均显示出国家实行稳健的货币政策不会改变，为了控制通货膨胀，管理好货币流通性，下半年央行仍将会运用存款准备金率及利率的“双率”工具进行调整，对于楼市调控效果的深化起到促进作用。

    加息反作用力

    提前还贷是否划算

    理财专家建议，如果购房者手里有资金，又没有更好的投资途径，可以考虑提前还贷。同时，房贷利率在调整上有一个相对滞后性，在加息前贷款审批完成的和已经开始还贷的业务，要到明年的1月1日起才执行新的还贷利率，所以在今年年底或明年年初实际还款额调高以前还贷即可，在此之前，仍可把钱花在值得的投资项目上。目前实际利率仍是负数，从这一点看不排除央行还有后续动作。